Le agevolazioni QI e FATCA Proposed Regulations – Nuovo Form W-9 – Scadenze QI per il 2019
L’IRS pubblica le Proposed Regulations che incidono sugli obblighi QI e FATCA
Il 13 dicembre 2018, l’IRS ha pubblicato le proposed regulations (REG-132881-17) che estendono il tempo necessario per ottenere il treaty statement e le certificazioni relative alle limitation of benefits (“LOB”) aggiornate ed elimina la ritenuta FATCA sui gross proceeds (i.e. pagamenti di proventi lordi).
Il termine per ottenere la certificazione LOB da parte dei clienti pre-esistenti è stato prorogato al 1 Gennaio 2020.
A partire dal 1 Gennaio 2017, la Rev. Proc. 2017-15 (“QI Agreement”) ha richiesto ai QI di ottenere la certificazione LOB dalle entità titolari di conti, compilando il Form W-8BEN-E oppure, nel caso in cui il QI utilizzi la procedura di documentazione “know-your-customer” (“KYC”), tramite treaty statement che includa la certificazione LOB. Ai QI è stato concesso un periodo di transizione di due anni, fino al 1 Gennaio 2019, per ottenere un nuovo treaty statement con certificazione LOB dalle entità cha hanno aperto un rapporto prima del 1 Gennaio 2017 (“clienti pre-esistenti”) documentate tramite le KYC rules, mentre la scadenza per le entità che hanno fornito il Form W-8BEN-E rimane la naturale scadenza triennale del Form. Inoltre, il treaty statement e la certificazione LOB ottenuta secondo le KYC rules ora ha lo stesso periodo di validità del Form W-8BEN-E (i.e. tre anni solari completi dalla sottoscrizione).
Le proposed regulations estendono il periodo di transizione al 1 Gennaio 2020 affinché i QI possano ottenere un nuovo treaty statement e la certificazione LOB dai titolare di conti che siano entità pre-esistenti documentate secondo le KYC rules.
Eliminazione della ritenuta FATCA sui gross proceeds
A partire dal 1 Gennaio 2019, i withholding agents, inclusi i QI, erano tenuti a cominciare ad applicare la ritenuta sui withholdable payments costituiti da proventi lordi pagati a Non-Participating FFIs e recalcitrant account holders. Le proposed regulations hanno eliminato i gross proceeds dalla definizione di “withholdable payments”, cosicché i withholding agents non sono più tenuti ad applicare la ritenuta su questo tipo di pagamenti.
Pubblicazione del nuovo Form W-9
Nel mese di ottobre 2018, l’IRS ha pubblicato il Form W-9 aggiornato. Questo aggiornamento rispecchia la variazione della backup withholding rate che ora si attesta al 24%.
Scadenze adempimenti QI per il 2019
- 31 gennaio: Form 1099 (clienti)
- 15 febbraio: Form 1099-B (clienti)
- 15 marzo: Form 1042-S (clienti/controparti)
- 15 marzo: Form 1042-S (IRS, telematico) – scadenza prorogata al 15 aprile presentando tempestivamente la richiesta attraverso il Form 8809
- 15 marzo: Form 1042 (IRS, cartaceo) – scadenza prorogata al 16 settembre presentando tempestivamente la richiesta attraverso il Form 7004
- 1 aprile: Form 1099 (IRS, telematico) – scadenza prorogata al 1 maggio presentando tempestivamente la richiesta attraverso il Form 8809
- 1 Luglio: Certificazione Periodica, compresa la Periodic Review o il waiver, per i QI che hanno un periodo di certificazione che termina il 31 Dicembre 2018 (e.g., dal 2016 al 2018)
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QI Solutions offre assistenza alle istituzioni finanziarie nell'implementazione dei regimi FATCA, QI e CRS. I nostri servizi includono:
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- Assistenza nella redazione della Certificazione RO ai fini QI e FATCA;
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- Training di formazione su misura in ambito FATCA, QI e CRS.